Įmonės balanso analizė

Balansą analizuoja bankai, siekdami nustatyti verslo įmonės kreditingumą ir finansinį pajėgumą. Balansą analizuoja bankininkai, siekdami išsiaiškinti įmonės likvidumo poziciją, pavedimo poziciją, ty išorės skolinimosi mastą pagal įmonės kapitalo fondą, įmonės apyvartinio kapitalo padėtį, įmonės materialiąją grynąją vertę., įmonės palūkanų aprėpties santykis ir keletas kitų finansinių rodiklių, kurių reikalauja bankas, norėdamas išnagrinėti konkrečią įmonės paskolos prašymą.

Balanso analizė yra svarbi kredito vertinimo dalis ir pateikia preliminarią verslo įmonės finansinės padėties idėją. Bankai savo balansą analizuoja savo formatu, kad sudarytų skolintojo požiūrio idėją.

Banko paskolą ieškančios verslo įmonės pateiktą balansą sudaro įvairūs įsipareigojimai ir turtas.

Atsakomybės pusėje esantys straipsniai plačiai klasifikuojami pagal tris grupes:

1. Einamieji įsipareigojimai, apimantys visus dabartinio pobūdžio įsipareigojimus, kurie gali būti likviduoti ne ilgiau kaip 12 mėnesių nuo Balanso datos.

2. Įsipareigojimai apima įsipareigojimus, kurie nėra nei dabartinis, nei gali būti priskiriami „Kapitalo ir rezervo“ daliai ir kurių nereikia grąžinti per 12 mėnesių.

3. „Net Worth“ apima apmokėtą kapitalo ir (arba) partnerių kapitalo / savininko kapitalą ir skirtingas atsargų rūšis, gautas iš pelno.

Be to, turto pusėje esantys straipsniai klasifikuojami ir grupuojami taip:

1. Trumpalaikis turtas yra trumpalaikis ir gali būti paverstas į pinigus. Į šią grupę patenka atsargos ir gautinos sumos, grynųjų pinigų ir pirkimų balansai, trumpalaikės investicijos ir kt

2. Ilgalaikis turtas apima žemę, pastatus, mašinas ir kitą turtą, kuris nėra dabartinis, bet yra pastovaus pobūdžio, o verslo įmonė neužtikrina šio turto įprastos verslo veiklos metu. Pavyzdžiui, baldai (kėdė, stalas, sofos komplektai ir tt) yra ilgalaikis turtas bet kuriam verslui. Tačiau, jei įmonė užsiima baldų gamyba ar prekyba, tos pačios prekės bus laikomos trumpalaikiu turtu

3. Kitas ilgalaikis turtas yra vidutinės trukmės ir ilgalaikio pobūdžio investicijos, investicijos į dukterines įmones, atidėtos gautinos sumos, neperkeliantys atsargų ir atsargų straipsniai ir kt.

Bankai privalo klasifikuoti verslo įmonės įsipareigojimus ir turtą, vadovaudamiesi reguliavimo institucijų šioje srityje pateiktomis plačiomis gairėmis. Analizuojant balansą svarbus vaidmuo tenka verslo pobūdžiui ir analitiko suvokimui. Vienas konkretus turtas gali būti klasifikuojamas pagal trumpalaikį turtą, o kitas analitikas gali jį priskirti ilgalaikiam turtui, todėl jis gali turėti savo priežasčių.

Todėl pastebima, kad dažniau nei du skirtingų dviejų analitikų atliktos to paties balanso analizės nesutampa. Šiuo metu dauguma bankų turi savo programas, pvz., „Skaičiuoklę“ kompiuteryje, kur skaičiai pateikiami atitinkamame programos lauke, o analizė atliekama automatiškai.

Net ir tada patyręs finansų analitikas gali patys analizuoti verslo įmonės balansą rankiniu būdu, kad jis gautų pirmąją ranką apie įmonės finansinę padėtį. Šiuo tikslu atliksime balansą, kuriame bus pateikti dvejų metų skaičiai, kad ją būtų galima analizuoti rankiniu būdu.

1 žingsnis:

Išsiaiškinkite balansą su visais savo tvarkaraščiais. Jame yra konsoliduotas skaičius. Tokio skaičiaus sudėties duomenys pateikiami eilės numeriuose ir šie skaičiai yra pateikti balanse su konsoliduotais straipsniais.

Auditorių pateiktos pastabos turi būti išsamiai ištirtos. Analitikas turi atkreipti dėmesį į dalykus, kuriuos reikia koreguoti, ir išsiaiškinti bei išskaidyti verslo įmonę. Įsipareigojimai, nenumatyti balanse, turi būti atsiţvelgiant į tai, kai jie yra analizuojami.

2 žingsnis:

Išnagrinėti balanso analizės formatą, kuriame yra elementai, sugrupuoti pagal įsipareigojimus ir turtą. Suprasti įsipareigojimus ir turtą kartu su jų suskaidymu.

3 žingsnis:

Įrašykite balanso duomenis, pateikiamus atitinkamuose tvarkaraščiuose, atitinkamoje analizės formos vietoje. Šiuo tikslu patartina pradėti nuo Balanso 1 grafiko ir tęsti nuosekliai, kad nebūtų praleistas nė vienas balanso straipsnis. Priešingu atveju, balanso analizės formoje bendras turtas ir įsipareigojimai nebus suderinti, o visas pratimas turi būti pakartotas, kol visi skaičiai sutaps.

Toliau pateikiamas balansas su visais tvarkaraščiais, kuriuos reikia analizuoti pagal tokį formatą:

(Pastaba: yra keletas kitų tvarkaraščių, sudarančių pelno (nuostolio) ataskaitą ir palyginus santykinius duomenis dvejus metus iš eilės, bus matyti išlaidų judėjimo rodikliai ir ar jie atitinka vienas kitą)

Skirtingi įsipareigojimų ir turto straipsniai balanso analizės formoje dažniausiai yra aiškūs.

Tačiau manoma, kad siekiant geriau suprasti ir išvengti painiavos analitiko požiūriu, būtina paaiškinti kai kuriuos elementus:

A) Trumpalaikis skolinimasis iš bankų buvo padalintas į:

i) iš pareiškėjo banko; ir

(ii) Iš kito banko.

Skolinanti įmonė arba bendrovė gali paprašyti apyvartinio kapitalo fondų ar kitų trumpalaikių lėšų iš daugiau nei vieno banko, ir tokiu atveju santykinis bankas (analizuodamas balansą) yra ribos arba neįvykdytas banke, kuris bus pateiktas bankui pareiškėjo banke ir likusi trumpalaikio skolinimosi suma bus įtraukta į kitų bankų eilutę

(B) Į fiksuotuosius indėlius gali būti įtraukti indėliai, padaryti kaip maržos pinigai už kai kurias ne skolinimosi ribas, ty akredityvą, banko garantiją ir pan. Bankai dažnai nustato grynųjų pinigų maržą fiksuotų indėlių forma tam tikram procentui LC arba garantijos ribos. Ši marža yra įtraukta į trumpalaikį turtą be išimties.

Likusiems fiksuotiems indėliams analitikas turi susigrąžinti paskolos gavėjo indėlių terminą. Per 12 mėnesių terminus turintys asmenys turi būti priskiriami trumpalaikiam turtui, o likusi indėlių suma įtraukiama į kitą ilgalaikį turtą

C) Reikalaujama, kad likutinė paskola būtų suskirstyta į:

i) suma, kuri turi būti grąžinta per vienerius metus; ir

ii) Negalima grąžinti per 1 metus. Suma, kuri turi būti grąžinta per vienerius metus, turi būti priskiriama trumpalaikiams įsipareigojimams, o likusi suma įtraukiama į termino įsipareigojimą

(D) Obligacijos ir privilegijuotosios akcijos, išperkamos per 12 mėnesių, įtraukiamos į trumpalaikį įsipareigojimą, o likusi suma turi būti prisiimta termino įsipareigojimu. Tačiau privilegijuotoji akcija, kurios nereikia išpirkti per 12 metų, gali būti įtraukta į kapitalą skolininko grynąja verte.

(E) Į paskolos gavėjo investicijas gali būti įtrauktos trumpalaikės investicijos ir vidutinės trukmės bei ilgalaikės investicijos. Trumpalaikės investicijos į vertybinių popierių biržoje kotiruojamas akcijas ir vertybinius popierius yra įtraukiamos į trumpalaikį turtą, o ilgalaikiai ir nekotiruojami vertybiniai popieriai yra įtraukiami į ilgalaikį turtą. Be to, investicijos į dukterinę įmonę yra įtrauktos į ilgalaikį turtą, neatsižvelgiant į tai, ar jos yra trumpalaikės, ar ilgalaikės

(F) Gautinos sumos gali būti suskirstytos į vidaus ir eksporto, o jei informacija nėra balanse, tuomet išskaitymas turi būti gautas iš skolininko

(G) Jei balanse yra elementas, kuris neatitinka jokios balanso analizės formos eilutės, jis gali būti įtrauktas į eilutę, skirtą „kitiems“ pagal kiekvienos kategorijos ir turto kategoriją. Taigi suma, nurodyta „kituose“, gali būti konsoliduotas kelių punktų skaičius, o balanso analizės formos pusėje turi būti įrašytas pranešimas apie suskaidymą.

(H) Įvairūs pelno (nuostolio) ataskaitos ir santykinių tvarkaraščių straipsniai nėra balanso analizės dalis, nes tai yra tik pelno (nuostolio) ataskaitos galutinis rezultatas, ty pelnas arba nuostolis perkeliamas į balansą ir tas pats įtraukiamas į priedą / išskaitymą į grynąją vertę (kapitalą).

Tačiau įvairūs pelno ir nuostolių ataskaitos grafikuose nurodyti pajamų ir išlaidų skaičiai turėtų būti kruopščiai išnagrinėti, siekiant patikrinti, ar išlaidų skaičiaus pokyčiai atitinka pardavimo ir kitų veiklos parametrų judėjimą verslo įmonei ar kitoms įmonėms. įmonė

(I) Nebalansiniai straipsniai, ypač neapibrėžtieji įsipareigojimai dėl suteiktų garantijų ar verslo įmonei / įmonei pateikto teisinio ieškinio, turi būti atidžiai išnagrinėti ir analitikas turi priimti tinkamą nuomonę.

Remdamiesi pirmiau pateiktais paaiškinimais, pereikime prie pirmiau minėto balanso analizės. Abi metai analizuojami vienu metu. Vienas turi eiti pagal tvarkaraščius nuosekliai ir užpildę visus vieno grafiko atributus, patartina „pažymėti“ ( √ ) konsoliduotą grafiką, nurodytą pagrindiniame balanse, kaip ženklą, kad analizavote sumą pagal tą galvą.

Akcinis kapitalas - 1 sąrašas:

Įstatinio kapitalo nereikia įtraukti į balanso analizės formą, nes tai yra vienintelis teiginys apie didžiausią akcinio kapitalo sumą, kurią bendrovė gali padidinti. Tai yra išleistas, pasirašytas ir apmokėtas kapitalas, sudarantis balanso dalį, todėl visa „Rs 90 lakh“ sumokėto kapitalo suma įtraukiama į eilinio akcinio kapitalo eilutę „Net Worth“. Pagrindinio balanso akcinio kapitalo punktas pažymimas kaip atliktas pagal analizės formos 22 punktą.

Rezervai ir perteklius - 2 priedas:

29.35 lakų ir Rs 54, 85 lakų pelno (nuostolio) ataskaitos likutis yra priskirtas „pelno ir nuostolių ataskaitos perviršiui“, kuris yra 27 analizės formos punktas. Balanse nėra privilegijuoto kapitalo.

„Rs 138.00 lakh“ akcijų premija abiems metams yra įtraukta į Balanso analizės formos 23 punktą, pakeičiant privilegijuotą akcinį kapitalą į akcijų priedą. Investicijų išmokų rezervas ir subsidijos vystymuisi buvo suskirstytos kartu ir įtrauktos į 25 straipsnį kaip plėtros nuolaidų rezervą, nes abiejų atributų pobūdis yra tas pats.

Rs 15 lakh ir Rs 80.38 lakh kapitalo investicinė subsidija buvo paimta pagal 26 punktą, pakeičiant „perkainojimo rezervą“ į „kapitalo investicijų subsidiją“. Balanse nėra perkainojimo rezervo. „Rs 6 lakh“ bendrojo rezervo elementai buvo įtraukti į „Net Worth“ 24 punktą.

Taigi visi 2 sąrašo elementai buvo įtraukti į analizės formą, o konsoliduotoji suma pagrindiniame balanse gali būti pažymėta kaip analizuojama. Atidėtojo mokesčio įsipareigojimas pagrindiniame balanse neturi tvarkaraščio. Tai buvo tiesiogiai perkelta į 17 punktą pagal terminus įsipareigojimai ir suma gali būti pažymėta pagrindiniame balanse.

Paskolų fondai - 3 priedas:

„Rs 317.10 lakh“ ir „Rs 242.50 lakh“ terminas paskola atitinkamai padalyta į sumą, mokėtiną per vienerius metus ir ilgiau nei vienerius metus. Per vienerius metus mokėtinos įmokos sudaro 60 litų, taigi ši suma buvo paimta pagal 11 eilutę abiem metams pagal trumpalaikius įsipareigojimus, o likusi suma buvo įtraukta į 16 straipsnį „Įsipareigojimų įsipareigojimai“.

Grynieji piniginiai kreditai Rs 345.02 lakh ir Rs 440.79 lakh buvo įtraukti į 1 punktą (pareiškėjo bankas) pagal trumpalaikius įsipareigojimus. Balansas rodo, kad skolininkas turi apyvartinio kapitalo susitarimą tik su vienu banku.

„Adityapur Investment Development Authority“ užtikrinta paskola yra įtraukta į 2 punktą „Einamieji įsipareigojimai“. Skolinimasis iš ABN Amro Bank ir ICICI Bank Ltd yra įtrauktas į 1 punktą (kitas bankas) pagal trumpalaikius įsipareigojimus. Taigi, 3 priede pateiktų straipsnių analizė baigta ir konsoliduota suma gali būti pažymėta pagrindiniame balanse.

Neužtikrinta paskola - 4 grafikas:

Rs 0, 72 lakh suma įtraukiama į trumpalaikių įsipareigojimų 5 punktą. Ši suma gali būti pažymėta pagrindiniame balanse.

Ilgalaikis turtas - 5 priedas:

Įvairių ilgalaikio turto pradinės pirkimo kainos bruto suma yra įtraukta į 39 straipsnį, o sukaupta nusidėvėjimo suma iki atitinkamos Balanso datos yra įtraukta į 40 punktą ir grynąsias ilgalaikio turto sumas. yra įtrauktas į 41 punktą. Konsoliduota suma pagrindiniame balanse gali būti pažymėta kaip analizuota.

Investicijos - 6 sąrašas:

„Rs 10 lakh“ nekomercinės ir nekotiruojamos akcijos buvo įtrauktos į 42 straipsnį „Kitas ilgalaikis turtas“. Likusi Rs 40.69 lakh ir Rs 5.83 lakh suma buvo įtraukta į 31 eilutę pagal trumpalaikį turtą. Konsoliduota investicijų suma gali būti pažymėta pagrindiniame balanse kaip vertės analizės ženklas.

Trumpalaikis turtas, paskolos ir avansai - 7 priedas:

Galutinės prekės buvo įtrauktos į eilutę Nr. 34 (iii) pagal trumpalaikį turtą. Panašiai žaliavos buvo įtrauktos į eilutę Nr. 34 (i) einamuosiuose turtuose. Jei yra importuotų žaliavų komponentų, duomenys turi būti gauti iš skolininko, o suma gali būti padalyta į importuotą ir vietinę. Likučio Rs 0, 74 lako ir Rs 0, 70 lakh suma buvo įtraukta į 37 punktą (kiti trumpalaikiai aktyvai) kartu su kai kuriais kitais balanso straipsniais.

Įvairūs Skolininkai ilgesniam nei 6 mėnesių laikotarpiui buvo įtraukti į kitų ilgalaikio turto 45 punktą ir likusį Rs 190.65 lakh ir Rs 454.88 lakh kiekį; yra įtraukti į 32 eilutę trumpalaikio turto straipsnyje. Jei įmonė ar įmonė užsiima eksporto veikla, eksporto gautinų sumų duomenys turi būti gauti iš skolininko ir bendra gautinų sumų suma turėtų būti padalyta į vidaus gautinas sumas ir gautinas eksporto sumas.

Atidėtoji gautina suma, kuri gali būti realizuota po 12 mėnesių, turi būti išskaityta iš visų gautinų sumų ir turi būti įtraukta į 42 (d) punktą kitų ilgalaikio turto straipsnyje.

Grynieji pinigai ir Banko likutis einamosios sąskaitos eilutėje pateikiami 30 eilutėje trumpalaikiuose turtuose. Nustatyta, kad fiksuotojo indėlio už 13, 81 lakas ir Rs 18, 96 lakh sumą sudaro maržos pinigai ir todėl priskiriami einamojo turto straipsnyje Nr. 31 (ii).

Paskolos ir išankstiniai mokėjimai apima kelis punktus. Avansinė suma, sumokėta atitinkamai centrinei akcizui už 49.43 lakh ir Rs 41.77 lakh, yra įtraukta į 31 (i) straipsnį einamuosiuose turtuose. Išankstinis mokestis, sumokėtas tiekėjams už Rs 9.16 lakh ir R 26.64 lakhs, yra įskaitytas į trumpalaikio turto 35 punktą. Išankstinis pajamų mokestis, sumokėtas už 4, 00 lakų per metus, yra įtraukiamas į 36 straipsnį trumpalaikiuose turtuose.

Likusios paskolų ir išankstinių mokėjimų sumos yra sudedamos ir įtrauktos į 37 punktą (kitas trumpalaikis turtas). Čia pažymėtina, kad 37 punkte nurodytas skaičius yra konsoliduotas skaičius, įskaitant kitus elementus kitose tvarkaraštyse. Pavyzdžiui, laužo vertė inventoriuje (7A priedas) yra įtraukta į šioje eilutėje nurodytą sumą.

Pagrindinio balanso trumpalaikio turto, paskolų ir išankstinių mokėjimų (7 priedas) konsoliduotos sumos gali būti pažymėtos kaip analizės formos analizės forma.

Einamieji įsipareigojimai ir atidėjiniai - 8 priedas:

Įvairūs Kreditoriai už prekes, tiekiamas už Rs 22.51 lakh ir Rs 73.87 lakh, yra priskiriami 4 eilutei trumpalaikiuose įsipareigojimuose.

Kreditoriai už kitus 3.55 lakh ir Rs 1, 13 lakth finansus atitinkamai buvo įtraukti į 12 eilutę trumpalaikiuose įsipareigojimuose. Išankstinis mokėjimas iš klientų „Rs 9.03 lakh“ ir „Rs 9.07 lakh“ atitinkamai buvo priskirtas 6 eilutei trumpalaikiuose įsipareigojimuose.

Atitinkamai 4, 64 ežero ir R 11.37 ežerų pajamų mokesčio ir brangių išmokų mokesčio atidėjiniai yra įtraukti į 8 eilutę trumpalaikiuose įsipareigojimuose. Suvestinė trumpalaikių įsipareigojimų ir atidėjinių suma pagrindiniame balanse gali būti pažymėta kaip analizės elemento analizės ženklas. Taigi visi balanso straipsniai kartu su jų tvarkaraščiais yra analizuojami ir įtraukiami į analizės formą, o įsipareigojimų ir turto pusių perteikimas minėtoje formoje.

Vėliau galima nustatyti materialią „Net Worth“ sumą 48 punkte ir „Neto apyvartinį kapitalą“ 49 punkte. Svarbius santykius, pvz., Dabartinį santykį, skolos nuosavo kapitalo santykį, kvazivolitinį nuosavo kapitalo santykį, palūkanų padengimo koeficientą ir kt., Galima parengti atitinkamus balanso analizės formos ir pelno (nuostolio) ataskaitos duomenis. .

Pardavimų skaičiai, suskirstyti į vidaus ir eksporto pardavimus, nusidėvėjimą, grynąjį pelną, grynųjų pinigų kaupimą, sumokėtą mokestį, palūkanas, sumokėtas su palūkanų išskaitymu už terminuotą paskolą ir kitas priemones, gali būti parengtos pagal pelno (nuostolio) ataskaitos ir atitinkamus tvarkaraščius.

Naudojamas kapitalas pridedamas prie viso termino įsipareigojimų ir grynosios vertės. Grynieji pinigai kaupiami pridedant nusidėvėjimą grynuoju pelnu po mokesčių sumokėjimo.

Atlikus analizę, kaip nurodyta pirmiau, banko kredito vertinimo pareigūnas turi atsižvelgti į skolininko finansinę padėtį.