6 Kontrolės formos, kurias centrinis bankas naudoja atrankiniam kredito kontrolei

Atrankinio kredito kontrolės tikslais centrinis bankas kartais naudojasi šiomis kontrolės formomis.

1. Paskolų reguliavimo užtikrinimas nustatant maržos reikalavimus:

Visus bankininkus priima maržos reikalavimo praktiką, kad nustatytų paskolos gavėjo siūlomo užstato užstato vertę.

Užstato paskolos vertė = vertybinio popieriaus rinkos vertė - marža.

Taigi, nuosavybės dalies, turinčios R rinkos vertę, paskolos vertė. 120, 20 proc. Maržos reikalavimas yra: 120 - 24 = 96. Taigi maksimali paskolų suma. 96 už šį užstatą gali suteikti komercinis bankas.

Lėšų reikalavimo sistema taip pat turi būti taikoma ir kitiems vertybinių popierių prekiautojams, kai jie skolina.

Centrinis bankas turi teisę nustatyti „maržą“ ir taip nustatyti maksimalią sumą, kurią vertybinių popierių pirkėjas gali skolintis prieš tuos vertybinius popierius. Taigi, pasikeitus maržos reikalavimams, pasikeičia turimos paskolos sumos. Jei marža yra 50 proc., Akcijų pirkėjas, kurio dabartinė rinkos vertė yra R. 1000, turėtų mokėti Rs. 500 grynaisiais pinigais ir vertybiniai popieriai galėtų būti naudojami kaip užstatas paskolai iki Rs. 600 iš banko ar saugumo atstovo.

Dabar, jei marža padidinama iki 60 proc., Užstato paskolos vertė sumažinama iki Rs. 400 tik. Taigi maržos didinimas riboja vertybinių popierių savininko skolinimosi pajėgumą. Taigi aišku, kad maržos reikalavimo nustatymo metodas skiriasi nuo kitų kredito kontrolės priemonių, nes jis tiesiogiai veikia kreditų paklausą, o ne kreditą.

Tai labai veiksmingas atrankos įtaisas, skirtas kontroliuoti spekuliacinę sritį, tuo pačiu metu neapribojant galimybės gauti kreditą kitose gamybos srityse, pvz., Pramonėje, prekyboje, žemės ūkyje ir pan. ekonomikai, nedarant įtakos kitiems nepakankamai išsivysčiusių šalių, pvz., Indijos, sektoriams. Todėl centriniai bankai dažnai pagal įstatymus nustato tam tikrų prekių, pvz., Žemės ūkio prekių, ypač maisto grūdų, paskolų maržos reikalavimus, siekdami užkirsti kelią tokių pagrindinių prekių kaupimui ir taip užkirsti kelią jų kainų kilimui.

Kitas aiškus šio metodo pranašumas yra tai, kad praktiškai jį galima lengvai administruoti, nes kreditas yra gerai apibrėžtas ir įgyvendinamas daugelyje bankų ir kitų prekiautojų. Tačiau šis metodas turės ribotą tikslą pasiekti, kai yra kreditų, dėl kurių spekuliantai finansuojami saugumo spekuliacijoms, ir spekuliantams, ir nereguliuojamiems pinigų teikėjams, ir įvairiais kitais būdais.

2. Vartojimo kredito reglamentas:

Vartojimo kreditų reguliavimas - tai taisyklės, reglamentuojančios mokėjimus ir maksimalią įmokų kredito terminą, skirtą įsigyti konkrečias ilgalaikio vartojimo prekes. Taigi, ši atrankinio valdymo forma naudoja du įrenginius: minimalų įmoką ir maksimalų mokėjimo laikotarpį. Abu yra taikomi vartojimo paskoloms, įtrauktoms į išvardytus straipsnius.

Norint sumažinti reikalaujamą įmokų limitą, šiuo tikslu sumažėja kreditų paklausa, taip pat sumažinama suma, kurią galima teisėtai suteikti. Maksimalaus mokėjimo laikotarpio sutrumpinimas, padidinus reikalingus mokėjimus, taip pat mažina tokių paskolų paklausą ir taip tikrina vartojimo kreditą.

Šis metodas yra labai naudinga papildoma priemonė infliacijai kontroliuoti ir ekonominiam stabilumui palaikyti. Tačiau šis metodas turi didelę reikšmę išsivysčiusiose šalyse, kuriose yra didelio masto vartojimo kreditas, mokant įmokas ir išsinuomojant. Nepakankamai išsivysčiusiose šalyse, pavyzdžiui, Indijoje, šis metodas turi mažai reikšmės, nes tokios vartojimo kreditų sistemos vystymas yra mažas.

Be to, administravimo, reikalavimų laikymosi ir vykdymo problema yra pagrindinis šio metodo uždavinys, ypač taikos metu, kai sunku gauti visuomenės paramą reglamentavimui.

3. Direktyvų išdavimas:

Neseniai daugelyje šalių selektyvūs apribojimai buvo įgyvendinti per „direktyvas“, kurias centrinis bankas išdavė komerciniams bankams, taip pat per tam tikrus neoficialius ir savanoriškus susitarimus tarp pirmųjų ir pastarųjų. Nustatant direktyvų veiksmingumą, labai svarbus centrinio banko prestižas ir statusas. Jų veiksmingumas taip pat priklauso nuo bankų struktūros - filialų bankininkystei bus greičiau reaguojama nei bankų bankų sistema.

„Direktyvos“ gali būti pateiktos žodžiu arba raštu, apeliacijos ar įspėjimai, ypač siekiant apriboti individualias kredito struktūras ir apriboti bendrą paskolų apimtį.

Bendras „direktyvų“ rezultatų ir tokių neoficialių susitarimų su komerciniais bankais vertinimas yra sudėtingas. Daugeliu atvejų bankai, veikiantys labai konkurencingomis sąlygomis, nesilaiko centrinio banko „direktyvų“ dėl kredito kontrolės. Todėl „direktyvos“ paprastai papildomos labiau įgyvendinamomis, tradicinėmis kredito kontrolės priemonėmis.

4. Kredito nustatymas:

Kredito normos nustatymas yra selektyvus metodas, kurį centrinis bankas taiko kontroliuodamas ir reguliuodamas tikslą, kuriam komerciniai bankai teikia arba skiria kreditą. SSRS kredito banko kreditavimas tapo svarbiu veiksniu ekonominėje politikoje. Tiesą sakant, kredito ir kapitalo normavimas yra logiškas autoritarinio planavimo derinys. Jis užtikrina finansinių išteklių nukreipimą į norimus valdžios institucijų kanalus, siekiant planavimo tikslų.

Kredito nustatymas gali būti dviejų formų: i) centrinis bankas gali nustatyti bendrą komercinių bankų portfelių ribą, kad paskolos ir avansai neviršytų šios viršutinės ribos. Tai vadinama kintamojo portfelio viršutine riba, (ii) centrinis bankas gali nustatyti minimalius komercinio banko kapitalo santykius su jos bendruoju turtu arba konkrečiomis jų kategorijomis. Centrinis bankas turi teisę bet kuriuo metu keisti tokį minimalų santykį. Šis metodas vadinamas kintamo kapitalo turtu. Abu šie kreditavimo metodai yra kiekybiniai - kokybiniai.

Tačiau šį metodą bankininkai labai smerkia, nes jie yra diskriminaciniai ir neleidžia bankams parengti nepriklausomos politikos, nes jų investavimo maršrutai yra fiksuoti ir iš anksto nustatyti. Ji taip pat susilieja su centrinio banko, kaip paskutinės priemonės teikėjo, funkcija. Taigi tai pateisinama tik totalitariniame planavime ir laikinu tikslu kitose ekonomikose.

5. Moralinis persekiojimas ir viešumas:

Kaip nurodo Čandleris, „daugelyje šalių, kuriose yra tik keli komerciniai bankai, centrinis bankas labai rėmėsi moraliniu nusikaltimu siekdamas savo tikslų.“ Moralinis išpuolis reiškia įtikinimą ir centrinio banko prašymą komerciniams bankams bendrąją pinigų politiką. Centrinis bankas taip pat gali įtikinti arba paprašyti komercinių bankų neprašyti iš jos daugiau būstų arba finansuoti spekuliacinę ar nepagrįstą veiklą.

Taigi, moralinis užgrobimas vyksta daugeliu formų. Centrinis bankas gali kreiptis į pirmaujančius bankininkus, norėdamas susitarti dėl širdies širdies. Galima kreiptis į jų patriotizmą ir nacionalistinę dvasią. Taigi jis sukuria labai gerą psichologinį poveikį. Iš tiesų, moralinis nusikaltimas yra psichologinė kredito kontrolės priemonė. Tai yra tik neoficialus, todėl jo taikymas netaikomas jokiam įstatymui.

Vis dėlto moralinis nužudymas yra švelnesnė atrankinio kredito kontrolės forma, turinti mažiau nepalankių psichologinių reakcijų, nes tai lieka be administracinės prievartos ar grasinimo imtis baudžiamųjų veiksmų. Tai padeda centriniam bankui užtikrinti norą ir aktyvų komercinių bankų bendradarbiavimą. Moralinis nužudymas taip pat gali būti išplėstas į tokias institucijas kaip vietiniai bankininkai, investiciniai namai ir kt., Kurie paprastai lieka ne centrinio banko kompetencija.

Tačiau moralinis išpuolis suteiks gerų rezultatų tik tuo atveju, jei centrinis bankas gali užtikrinti visapusišką bendradarbiavimą ir gerbti kitų bankininkų žodžius. Be to, ji gali veiksmingai dirbti tik pagal filialų bankų sistemą. Be to, tai nėra grįžtamasis instrumentas, nes kreditą gali lengviau apriboti nei liberalizuoti.

Taigi, su Chandler galime daryti išvadą, kad moralinis išpuolis gali būti naudingas papildymas kitoms centrinės bankininkystės sekcijoms, tačiau mažai tikėtina, kad tai būtų veiksmingas jų pakaitalas.

Šiuolaikiniame centriniame banke taip pat atsiranda moralinis spaudimas bankų sistemai, skelbiant viešumą apie tai, kas yra bloga ir nesveika kredito sistemoje, ir kokia turėtų būti tinkama bankininkų politika. Centrinis bankas reguliariai skelbia savo turto ir įsipareigojimų, pinigų rinkos ir bankininkystės sąlygų bei tendencijų ataskaitą, kredito ir verslo sąlygų peržiūrą ir pan. Taigi bankai gali žinoti, ką jie turėtų daryti.

Tačiau viešumo ir moralinio išnaudojimo, kaip kontrolės priemonės, veiksmingumas negali būti empiriškai patikrintas ar vertinamas. Vis dėlto dėl didėjančio visuomenės susidomėjimo ir įsikišimo į bankų sistemos pinigų ir kreditų politiką demokratinėje valstybėje atrodo, kad tam tikras centrinio banko viešumas.

6. Tiesioginiai veiksmai:

Labiausiai naudojamas kokybinio ir kiekybinio kredito kontrolės metodas yra tiesioginis centrinio banko veiksmas. Jis dažnai naudojamas kaip alternatyva bankų kurso politikai arba atviros rinkos operacijoms arba su jais susijusi.

Tiesioginiai centrinio banko veiksmai gali būti tokie:

i) Centrinis bankas gali atsisakyti išpirkimo priemonių tiems komerciniams bankams, kurių kredito politika neatitinka jos bendros pinigų politikos.

ii) Centrinis bankas gali atsisakyti suteikti daugiau kreditų tiems bankams, kurių paskolos viršija jų kapitalą ir atsargas.

(iii) Centrinis bankas, taikydamas reikalaujamą kreditą, viršija nustatytą ribą, gali imti baudžiamąją palūkanų normą, viršijančią banko normą.

Tačiau praktikoje tiesioginis veiksmas nebuvo labai veiksmingas kokybinės kontrolės tikslais dėl šių priežasčių:

a) Joje esanti baimė ir jėga paprastai pasiekia teigiamų rezultatų.

b) Komerciniams bankams sunku paskirti kreditą, nes jų rankose nėra galimybės reguliuoti galutinius tikslus, kuriais skolininkai pasinaudos kreditu.

c) Be to, praktiškai nėra paprasto būdo atskirti esminius ir nepagrindinius naudojimo būdus, produktyvius ir neproduktyvius skolinimus arba tarp teisėtų ir pernelyg didelių spekuliacijų.

Tiesioginiai veiksmai taip pat atsiduria konflikto situacijoje, kai jis turi būti paprašytas atsisakyti kredito bankų nariams, kai centrinis bankas yra paskutinis skolininkas.